新一輪儲(chǔ)蓄國(guó)債來(lái)了，利率降了，額度少了。8月10日，2024年第五期和第六期儲(chǔ)蓄國(guó)債（憑證式）正式開(kāi)售，其中，三年期票面年利率為2.18%，最大發(fā)行額度120億元；五年期票面年利率為2.3%，最大發(fā)行額度同樣為120億元。記者了解到，國(guó)債利率下調(diào)并未擋住投資者購(gòu)買(mǎi)熱情，我市大部分銀行國(guó)債額度在發(fā)行首日就全部售罄。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

國(guó)債利率下調(diào)屬意料之中7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

此次發(fā)行的兩期國(guó)債利率有所下調(diào)，發(fā)行額度也有所下降。今年5月發(fā)行的三年期、五年期憑證式儲(chǔ)蓄國(guó)債，票面利率分別為2.38%、2.5%，兩期國(guó)債計(jì)劃最大發(fā)行總額為300億元。相比之下，最新發(fā)行的兩期憑證式儲(chǔ)蓄國(guó)債年化利率均下調(diào)了20個(gè)基點(diǎn)，額度少了60億元。按照投資者購(gòu)買(mǎi)10萬(wàn)元儲(chǔ)蓄國(guó)債產(chǎn)品計(jì)算，新一期發(fā)行的3年期、5年期儲(chǔ)蓄國(guó)債收益分別為6540元和11500元，較上期產(chǎn)品收益分別減少600元和1000元。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

“本月儲(chǔ)蓄國(guó)債利率下調(diào)在預(yù)料之中。7月末8月初，各家銀行陸續(xù)下調(diào)個(gè)人存款利率，國(guó)債利率總會(huì)下調(diào)的。即便下調(diào)了，利率也比多數(shù)銀行的定期存款利率高，五年期的利率優(yōu)勢(shì)更為明顯。在利率下行階段，還是早點(diǎn)鎖定長(zhǎng)期收益比較好。”10日一大早就趕去銀行網(wǎng)點(diǎn)搶購(gòu)國(guó)債的吳女士道出了不少投資者的心聲。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

7月22日，人民銀行公布新一期貸款市場(chǎng)報(bào)價(jià)利率LPR，將1年期LPR、5年期LPR分別下調(diào)10個(gè)基點(diǎn)至3.35%、3.85%。利率市場(chǎng)化傳導(dǎo)機(jī)制下，本次政策利率的調(diào)降也進(jìn)一步引發(fā)了銀行調(diào)降存款利率。7月25日，中國(guó)工商銀行、中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、中國(guó)建設(shè)銀行四大國(guó)有銀行均下調(diào)了人民幣存款掛牌利率。這是國(guó)有大行今年首次下調(diào)人民幣存款利率，也是自2022年9月以來(lái)的第五次下調(diào)——活期存款的年利率從0.2%下調(diào)到0.15%，下調(diào)了5個(gè)基點(diǎn)；定期存款整存整取三個(gè)月、半年期、一年期利率均下調(diào)10個(gè)基點(diǎn)，調(diào)整后分別是1.05%、1.25%、1.35%；二年期、三年期、五年期利率分別下調(diào)20個(gè)基點(diǎn)，調(diào)整后的利率分別是1.45%、1.75%、1.8%。此后，20多家銀行陸續(xù)下調(diào)存款利率，降息幅度為5基點(diǎn)—25個(gè)基點(diǎn)。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

記者了解到，目前，我市大部分銀行三年期定期存款利率從1.75%—2.15%不等、五年期定期存款利率從1.8%—2.2%不等，而大額存單不僅一單難求，利率也沒(méi)有明顯優(yōu)勢(shì)。此外，保險(xiǎn)產(chǎn)品預(yù)定利率下調(diào)的“靴子”也已落地——根據(jù)金融監(jiān)管總局規(guī)定8月2日向行業(yè)下發(fā)的《關(guān)于健全人身保險(xiǎn)產(chǎn)品定價(jià)機(jī)制的通知》，要求自9月1日起，新備案的普通型保險(xiǎn)產(chǎn)品預(yù)定利率上限為2.5%；自10月1日起，新備案的分紅型保險(xiǎn)產(chǎn)品預(yù)定利率上限為2%；新備案的萬(wàn)能型保險(xiǎn)產(chǎn)品最低保證利率上限為1.5%。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

投資者購(gòu)買(mǎi)熱情高漲7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

雖然儲(chǔ)蓄國(guó)債的利率下調(diào)了，但因其信用等級(jí)高、安全性強(qiáng)、保本保息、變現(xiàn)靈活等優(yōu)勢(shì)，仍是穩(wěn)健型投資者爭(zhēng)搶的香餑餑。近年來(lái)，儲(chǔ)蓄國(guó)債的認(rèn)購(gòu)向來(lái)十分火爆，線(xiàn)上額度常被秒殺空，線(xiàn)下額度大多是開(kāi)售不久即全部售罄。記者從人民銀行常州市分行國(guó)庫(kù)科了解到，今年3月-7月，我市投資者共搶購(gòu)國(guó)債超過(guò)11.41億元。而本期國(guó)債雖要到銀行網(wǎng)點(diǎn)購(gòu)買(mǎi)，但10日銷(xiāo)售首日就被搶購(gòu)1.2億元，五年期國(guó)債被一搶而空，大多數(shù)銀行國(guó)債額度全部售罄。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

“我行提前做好國(guó)債搶購(gòu)準(zhǔn)備，提前開(kāi)門(mén)，與時(shí)間賽跑，成功為65歲的傅女士搶購(gòu)五年期國(guó)債300萬(wàn)元，為39歲的姚先生搶購(gòu)5年期國(guó)債100萬(wàn)元……” 工商銀行常州分行相關(guān)工作人員表示，本次國(guó)債搶購(gòu)熱度非常高漲，很多以前沒(méi)買(mǎi)過(guò)國(guó)債的投資者都提前來(lái)咨詢(xún)，該行國(guó)債額度開(kāi)售10多分鐘就被搶光了。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

國(guó)債較定存流動(dòng)性?xún)?yōu)勢(shì)明顯7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

“盡管新一期儲(chǔ)蓄國(guó)債利率有所下調(diào)，但調(diào)整后的利率水平還是要明顯高于同期限銀行定存利率的。雖然少數(shù)銀行為了吸引客戶(hù)，推出的三年期特色存款利率高于本期三年期國(guó)債的票面利率，但定期存款沒(méi)有國(guó)債靠檔計(jì)息的優(yōu)勢(shì)。”據(jù)交通銀行武進(jìn)支行理財(cái)經(jīng)理王中娟介紹，定期存款如果有事要提前支取，那提前支取部分只能按支取日掛牌公告的活期儲(chǔ)蓄存款利率和實(shí)際存期計(jì)付利息。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

而國(guó)債提前兌取時(shí)，利息按投資者實(shí)際持有天數(shù)及相應(yīng)的利率檔次計(jì)付。以此次國(guó)債為例，兩期國(guó)債從購(gòu)買(mǎi)之日起持有期限不滿(mǎn)半年不計(jì)付利息，滿(mǎn)半年不滿(mǎn)1年的按年利率0.35%計(jì)付利息，滿(mǎn)1年不滿(mǎn)2年的按年利率0.65%計(jì)付利息，滿(mǎn)2年不滿(mǎn)3年的按年利率1.67%計(jì)付利息；持有第六期國(guó)債滿(mǎn)3年不滿(mǎn)4年的按年利率2.12%計(jì)付利息，滿(mǎn)4年不滿(mǎn)5年的按年利率2.23%計(jì)付利息。7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

“如果客戶(hù)10萬(wàn)元存了3年定期存款，兩年后要取出來(lái)，利息約300元，若換成三年期國(guó)債，利息就能拿3340元，相差了10倍。本金越多，利息差就越大。像很多生意人資金量大，對(duì)資金流動(dòng)性、安全性要求高，他們也更青睞配置國(guó)債。”王中娟表示，儲(chǔ)蓄國(guó)債的安全性和流動(dòng)性非常好，在投資者風(fēng)險(xiǎn)偏好仍然較弱的情況下，綜合考慮安全性、收益性、流動(dòng)性特征，儲(chǔ)蓄國(guó)債仍是投資者的優(yōu)選。“若搶不到國(guó)債，從利率和鎖定長(zhǎng)期收益方面看，可考慮特色存款。”7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)

（記者 徐楊）7kl新江南網(wǎng)|江南區(qū)域知名綜合門(mén)戶(hù)網(wǎng)